电投产融:2024年年度审计报告

国家电投集团产融控股股份有限公司审计报告及财务报表
二○二四年度
信会师报字[2025]第 ZG10389 号

国家电投集团产融控股股份有限公司
审计报告及财务报表
（2024 年 01 月 01 日至 2024 年 12 月 31 日止）
目录 页次
一、 审计报告 1-6
二、 财务报表
合并资产负债表和母公司资产负债表 1-4
合并利润表和母公司利润表 5-6
合并现金流量表和母公司现金流量表 7-8
合并所有者权益变动表和母公司所有者权益变动表 9-12
财务报表附注 1-164
审计报告
信会师报字[2025]第 ZG10389 号
国家电投集团产融控股股份有限公司全体股东：
一、 审计意见
我们审计了国家电投集团产融控股股份有限公司（以下简称电投产融）
财务报表，包括 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2024 年
度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定
编制，公允反映了电投产融 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以
及 2024 年度的合并及母公司经营成果和现金流量。
二、 形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于电投产融，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、 关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

我们在审计中识别出的关键审计事项汇总如下：
关键审计事项 该事项在审计中是如何应对的
（一）结构化主体的合并
关于纳入或不纳入合并范围的 我们执行的主要审计程序有：
结构化主体情况详见财务报表附注 1、了解、测试并评估管理层判
八（一）。 断结构化主体是否纳入合并范围的
截至 2024 年 12 月 31 日，电投 内部控制的设计和执行的有效性；
产融纳入合并范围的结构化主体权 2、取得结构化主体清单，抽样
益的账面价值为 165.73 亿元，由电 检查相关合同，以评估被审计单位投产融管理的不纳入合并范围的结 对结构化主体的权力范围和对结构构化主体总资产规模为 5,627.65 亿 化主体承担或享有的可变回报以及
元。 权力与可变回报的联系。
当判断是否应该将结构化主体 3、重新计算电投产融在结构化
纳入合并范围时，电投产融管理层 主体中所获得的可变回报的量级及应考虑对结构化主体相关活动拥有 可变动性；
的权力、享有可变回报，以及通过 4、取得管理层统计的未纳入合
运用该权力而影响其可变回报的能 并范围的结构化主体中权益的情
力。 况。对于在电投产融作为发起人但
在某些情况下，即使电投产融 未纳入合并范围的结构化主体中享
并未持有结构化主体的权益，也可 有的权益，复核结构化主体清单，
能需要合并该主体。 并与账面投资比对分析，对于电投
在确定是否应合并结构化主体 产融管理的不纳入合并范围的结构
时，管理层需要考虑的因素并非完 化主体，按合同模式不同分类抽取全是可量化的，需要进行综合考虑。 部分项目的合同、内部设立文件及
对结构化主体控制权的评估涉 对投资者公告的信息，以了解结构
及管理层的重大判断，该判断对于 化主体的设立目的和电投产融对结合并范围的确定具有重大影响。因 构化主体的参与程度，评价管理层此，我们将结构化主体是否纳入合 对结构化主体是否拥有权力的判
并范围识别为关键审计事项。 断；
5、评价电投产融是否已按照企

业会计准则的要求对纳入及不纳入
合并范围的结构化主体予以充分披
露。
（二）金融资产公允价值的评估
如财务报表附注十一所述，截 我们执行的主要审计程序有：
至 2024 年 12 月 31 日，电投产融以 1、了解、测试并评估管理层用
公允价值计量的金融资产账面价值 于识别、计量和管理金融资产估值合计 191.50 亿元，其中分类为第一 风险相关的内部控制的有效性；
层次、第二层次、第三层次的金融 2、获取管理层聘请的外部评估
资产账面价值分别为 20.86 亿元、 师出具的资产评估报告，并对外部
1.00 亿元和 169.64 亿元。 评估师的胜任能力、专业素养和客
电投产融确定上述金融资产的 观性进行评估；与估值专家进行充
公允价值，需以市场数据和估值模 分沟通，了解并整体评价价值类型、型为基础，其中估值模型通常需要 估值方法、模型的适用性以及参数大量的参数输入。大部分参数来源 的合理性；
于能够可靠获取的数据，尤其是公 3、选取样本，通过比较电投产
允价值属于第一层次和第二层次的 融采用的公允价值与公开可获取的金融资产，其估值模型采用的参数 市场数据，评价属于第一层次公允分别是市场报价和可观察参数。 价值计量的金融资产的估值；
当可观察的参数无法可靠获取 4、对于分类为第二、第三层次
时，即公允价值属于第三层次的情 的金融资产的估值，抽取样本对估形下，不可观察输入值的确定会使 值模型中涉及到的各项参数进行比用到管理层估计，这涉及管理层的 对分析，并对估值过程中用到的基重大判断。因此，我们将对金融资 础数据的符合性、合理性进行复核，产公允价值的评估识别为关键审计 对估值结果进行重算验证；
事项。 5、评价财务报表的相关披露是
否符合企业会计准则的披露要求，
是否适当反映了金融资产估值风
险。

四、 其他信息
电投产融管理层（以下简称管理层）对其他信息负责。其他信息包括电投产融 2024 年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
五、 管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估电投产融的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督电投产融的财务报告过程。
六、 注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（一）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（二）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
（三）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（四）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对电投产融持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致电投产融不能持续经营。
（五）评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
（六）就电投产融中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对合并财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
立信会计师事务所 中国注册会计师：张帆
（特殊普通合伙） （项目合伙人）